这部电影主要讲述了告诉的故事，他痴迷于武术，渴望在达摩学院争夺弟子的位置。大师认为，虽然他的武术很强，但他的武术功底仍然很浅。因此，他将职位交给了大龙的师弟们，并允许他还俗，在凡间修行。后来，大龙回到了世俗世界，住在一个武术小镇上。这里高手云集，卧虎藏龙，隐藏着许多武术大师。一天，四位外国专家来到了这个小镇，他们的出现彻底打破了过去武术小镇的宁静。面对他们的挑衅，大龙和一组专家被四人击败。大龙深受伤害，一度无法恢复。就在这时，一位古色古香的老人（梁小龙饰演）出现在了他的旁边。大龙知道这个人非同寻常，希望向老人学习。尽管多次被拒绝，大龙还是坚持了下来，并最终打动了老人。他受到了自己的愿望的启发，在为期5年的功夫镇武术比赛中获得了启迪，他们两人联手对抗四位凶猛的外国专家，最终赢得了冠军。正当大龙对夺冠沾沾自喜之时，镇守该镇多年的国宝“千金方”被盗一事在功夫镇引起轰动。事实证明，这四位外国专家都是来自国际特种部队组织的专家。挑战是假的，而偷走“千金药方”的机会是真的。因此，大龙和他的师弟协助警方进行了一场你死我活的追捕，最终将那些敢于入侵中国的人绳之以法，成功地追回了中国古代书籍和经典。